在兩年多的新冠肺炎疫情影響下，全球經濟運行發(fā)生了深刻變化。全球通貨膨脹、物價上漲形勢日益嚴峻，中藥材產業(yè)同樣受到了極大的影響。在這樣的背景下，中藥工業(yè)上下游各環(huán)節(jié)發(fā)生了哪些變化？

 

　　一、國際環(huán)境：疫情改變全球經濟運行方式，通貨膨脹持續(xù)

 

　

　　圖1：全球新型冠狀肺炎疾病增長情況（數(shù)據(jù)：WHO）

 

　　從疫情蔓延情況看：新冠疫情全球持續(xù)蔓延，感染人數(shù)不斷激增。隨著新冠病毒毒株的變異，病毒潛伏周期更長、傳播速度更快，這也導致全球感染人數(shù)從2020年開始呈現(xiàn)爆發(fā)式增長。在面對新冠病毒感染者不斷增加的情況下，全球經濟受到了不同程度的影響，并且深刻改變了全球經濟運行方式。

 

　

　　圖2：2019-2021年聯(lián)合國糧農價格指數(shù)運行圖（數(shù)據(jù)來源：聯(lián)合國糧農組織）

 

　　從糧農指數(shù)看：糧農價格上漲成為了2021年最凸顯的特征。2018-2020年，糧農指數(shù)呈現(xiàn)低位運轉，而到了2021年整體形勢開始快速攀升。2021年糧農價格指數(shù)從113.5點攀升至133.7點，整體漲幅達到了17.80%。在全球通貨膨脹的情況下，各國大宗商品如蔬菜、白糖、谷物、乳制品等價格不斷創(chuàng)造歷史新高。

 

　　二、國內環(huán)境：企業(yè)多元化成主流，中藥工業(yè)營收增勢明顯

 

　　圖3：2010-2021年醫(yī)藥指數(shù)與中藥指數(shù)收益率對比（數(shù)據(jù)來源：wind資訊）

 

　　從收益率對比看：中藥傳統(tǒng)紅利期消失，企業(yè)呈現(xiàn)多元化經營。2010-2019年3季度，醫(yī)療保健指數(shù)與中藥指數(shù)呈現(xiàn)出明顯的正相關。2020年后，隨著傳統(tǒng)中藥紅利下滑，各類企業(yè)進入轉型期，與此同時，醫(yī)療保健的社會需求在這一時期得到快速提升。雖然期間中藥指數(shù)依然保持穩(wěn)健增長，卻遠遠低于醫(yī)療保健的增長幅度，企業(yè)多元化經營成為了當下企業(yè)轉型中的主流。

 

　　

　　圖4：2013-2021年我國中藥工業(yè)營收水平（數(shù)據(jù)來源：國家工信部）

 

　　從營收水平看：2021年，中藥工業(yè)營收水平整體保持上行。2013-2021年，國內中藥工業(yè)（中成藥和飲片）整體營收增長率為2.57%，并且在2016年達到歷史高峰。2021年全年中藥工業(yè)營收水平達到6919億元，與2020年相比增長12.39%，年度增勢明顯。

 

　　三、中藥生產：中藥產能雖有下降，生產過熱情況依然凸顯

 

　　圖5：2020-2021年各省中藥材產能變化

 

　　從產能變化看：連續(xù)3年國內中藥材產能下降，但整體表現(xiàn)依然過剩。通過對385種常用中藥材歷史產能的統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，2021年，國內中藥材整體產能達到432.10萬噸， 較2020年相比下降6.81%。全國中藥材產能已經出現(xiàn)連續(xù)3年下降情況，但整體產能仍高于市場需求，產大于銷的基本面沒有明顯改變。

 

　　圖6：2021年生產種植前40位品種

 

　　從種植熱門品種看：對于經濟效益高的品種，農戶種植意愿強烈，生產過熱情況凸顯。通過大數(shù)據(jù)篩選，2021年全國種植熱點品種分別為石斛（鐵皮、金釵）、蜂蜜、花椒、艾草、珍珠、地龍、魔芋、人參、百合、山藥等。其中石斛、百合、重樓、地黃、黃精等品種，生產過熱情況較為凸顯。

 

 

　　1、通貨膨脹情況加劇，農副產品增長超出預期  新冠疫情改變了全球經濟的運行方式，通貨膨脹情況日益加劇，各國農副產品價格增長普遍超出預期，同時也拉動了2021年整個中藥材原料板塊的行情普遍上漲。特別是在疫情背景下，防疫類用藥原料以及2021年產區(qū)受災嚴重的生產原料普遍出現(xiàn)價格增速過快的情況，極易導致未來原料產能過剩情況凸顯。

 

　　2、中藥生產雖有下降，整體產能過剩依然凸顯 中藥材生產雖然已經連續(xù)3年回落，但產能過剩情況凸顯，特別是一些經濟效益高的品種，產區(qū)生產熱情依然保持高漲。盲目跟風種植也成為當下生產端最突出的矛盾之一，一旦生產沒有進行科學規(guī)劃，未來“價賤傷農”的情況再次出現(xiàn)。

 

　　 （文中數(shù)據(jù)除注明外，均來源于天地云圖中藥產業(yè)大數(shù)據(jù)）